Kurzbeschreibung

Einzahlung / Ausschüttung / Verkauf

Einzahlung: 100% zzgl. 5% Agio nach Annahme. Die Mindestbeteiligung an diesem Immobilienfonds beträgt EUR 20.000. Auf die Kapitaleinlage wird ein Agio in Höhe von 5% erhoben. Auszahlung: Gemäß der Prognose kann für die Jahre 2010 - 2013 eine Ausschüttung von 6,75% p.a., für die Jahre 2014 - 2016 eine Ausschüttung von 7,00% p.a., für die Jahre 2017 - 2019 eine Ausschüttung von 7,50% p.a., für die Jahre 2020 - 2022 eine Ausschüttung von 8,00% p.a und für die Jahre 2023 - 2025 eine Ausschüttung von 8,50% p.a. an die Anleger, bezogen auf ihre Beteiligungssumme ohne Agio, geleistet werden. Die Fondsgesellschaft geht von einem Veräußerungserlös der Immobilie zum 12,5-Fachen der angenommenen Jahrespacht zum Veräußerungszeitpunkt im Jahr 2025 aus.

Steuerliche Ergebnisse/ Konzeption

Bei der Fondsgesellschaft handelt es sich um eine vermögensverwaltende Kommanditgesellschaft, die Einkünfte aus Vermietung und Verpachtung sowie in geringerem Umfang Einkünfte aus Kapitalvermögen erzielt. Die Fondsgesellschaft oder die IMMAC Immobilienfonds GmbH (Anbieter) übernehmen keinerlei Steuerzahlungen für die Anleger. Dadurch, dass die anfänglichen steuerlichen Verluste mehr als 10% des Eigenkapitals betragen, fällt die vorliegende Beteiligung unter die Regelungen der Vorschrift des §15b EStG (Verluste im Zusammenhang mit Steuerstundungsmodellen). Die Anfangsverluste mindern nach dem bei Prospektaufstellung geltenden Steuerrecht unter Beachtung der aktuellen gesetzlichen Verlustverrechnungsbeschränkungen die künftigen positiven Einkünfte aus dieser Beteiligung. Damit stehen den Ausschüttungen für den Anleger gemäß der Prognose bis einschließlich 2011 keine Steuerzahlungen aus der Beteiligung gegenüber.

Finanzierung

Das Investitionsvolumen des Fonds beträgt EUR 22,185 Mio. Dieses setzt sich aus Eigenkapital in Höhe von EUR 9,7 Mio., aus Fremdkapital in Höhe von EUR 12 Mio. und dem Agio zusammen. Im Rahmen der Fondsfinanzierung hat die IMMAC Immobilienfonds GmbH eine Schließungsgarantie für das einzuwerbende Kommanditkapital zum 30.08.2010 abgegeben. Sofern der Fonds zu diesem Zeitpunkt noch nicht vollständig geschlossen sein sollte, versetzt die IMMAC Immobilienfonds GmbH die Gesellschaft durch Zwischenfinanzierungen in die Lage, alle offenen Beträge zu begleichen.

Immobilien

Die Fondsgesellschaft IMMAC Ostseeklinik Schönberg Renditefonds GmbH & Co. KG investiert in eine bestehende Reha-Einrichtung in Schönberg im Bundesland Schleswig-Holstein. Das Bettenhaus wird im Frühjahr 2010 fertig gestellt, das Klinikgebäude modernisiert. Die Nettoeinnahmen des Fonds werden für dieses Projekt genutzt. Weitere Investitionen sind nicht vorgesehen. Das Investitionsobjekt liegt inmitten einer Salzwiesenlandschaft. Die Gemeinde Schönberg besteht aus mehreren Ortsteilen. Die Ortsteile Schönberger Strand, Kalifornien und Brasilien liegen direkt an der Ostsee, der Ortsteil Holm, in dem die Ostseeklinik belegen ist, schließt sich landeinwärts an Kalifornien an. Die Ortsteile Neuschönberg und Schönberg liegen rund einen bis drei Kilometer vom Strand entfernt. Das Investitionsobjekt liegt fußläufig nur wenige Gehminuten vom Ostseestrand entfernt. In Schönberg sind Cafés und Restaurants sowie Einkaufsmöglichkeiten mit Geschäften des täglichen Bedarfs. Der Kaufpreis für die Immobilie (einschließlich Generalübernehmervertrag) beträgt mit EUR 17.297.500 das 12,53-Fache der anfänglichen Jahrespacht. Dies entspricht einem durchschnittlichen Erwerbspreis von EUR 70.315 pro Betteneinheit (246).

Vermietung

Der Pachtvertrag mit der Ostseeklinik Holm Reinhold Göttsch GmbH & Co. KG ist für 27 Jahre abgeschlossen zuzüglich einer fünfjährigen Verlängerungsoption seitens des Pächters. Nach Ablauf der Festlaufzeit (Grundpachtzeit) bzw. nach Ablauf des Verlängerungszeitraumes verlängern sich der Vertrag auf unbestimmte Zeit. Der Vertrag ist mit einer Kündigungsfrist von zwölf Monaten zum Ende der Grundpachtzeit, sofern die Verlängerungsoption nicht ausgeübt wird, bzw. zum Ende der Verlängerungsoption für jede der Vertragsparteien kündbar. Die Betreibergesellschaft wurde bereits 1970 gegründet und hat 1973 den Betrieb im Ostseesanatorium aufgenommen. Die Ostseeklinik Schönberg deckt ein breites Spektrum von Rehabilitationsmaßnahmen ab. Sie ist eine zertifizierte Klinik zur stationären, medizinischen Rehabilitation einschließlich Anschlussheilbehandlung/Anschlussrehabilitation und Prävention. Die Indikationsschwerpunkte sind die Behandlung von Erkrankungen des Herzens und des Kreislaufs, der arteriellen Gefäße, der Atemwege, des Stoffwechsels sowie der Bewegungsorgane.

Informationen zum Emittent: Immac